Το ποσοστό προσγειώνει επένδυση 30 εκατομμυρίων δολαρίων για τη σύνδεση επενδυτών με ιδιωτική πίστωση

Το 2018, ο Nelson Chu ίδρυσε την Percent με στόχο να φέρει κοντά τους επενδυτές, τους δανειολήπτες και τους αναδόχους για τον εκσυγχρονισμό της ιδιωτικής πίστωσης. Βλέποντας μια ευκαιρία να αντιμετωπίσει την έλλειψη διαχείρισης κινδύνου στην αγορά, ο Chu δημιούργησε μια αγορά που δίνει τη δυνατότητα στους επενδυτές – ειδικά διαπιστευμένους ιδιώτες επενδυτές – να συμμετέχουν στην ιδιωτική πίστωση.

Ήταν επιτυχία από όλες τις εμφανίσεις. Το ποσοστό προβλέπει αύξηση 2,5 φορές στα κορυφαία έσοδα και 3 φορές αύξηση των ετήσιων επαναλαμβανόμενων εσόδων το 2023. Και ενώ η επιχείρηση δεν είναι ακόμη κερδοφόρα, η Chu αναμένει ότι αυτό θα αλλάξει στα μέσα του 2023.

«Η πρώτη επανάληψη του Percent δημιούργησε μια εμπειρία επενδυτή με επίκεντρο την αξία», είπε ο Chu στο TechCrunch σε μια συνέντευξη μέσω email. “




Η εξέλιξη της πλατφόρμας προέκυψε από την εκμάθηση του τι χάλασε με τη λειτουργία της αγοράς, τη δημιουργία μιας ομάδας επαγγελματιών της αγοράς δημόσιου χρέους και τελικά την εφαρμογή αποδεδειγμένων εννοιών και προτύπων της αγοράς δημόσιου χρέους στην αγορά της».

Η Chu πιστώνει την πρόσφατη ανάπτυξη της Percent με την απόφασή της να στραφεί στο software-as-a-service (SaaS) — μια απόφαση που ανταμείβεται από τους επενδυτές. Το ποσοστό αυτή την εβδομάδα έκλεισε έναν υπερεγγεγραμμένο γύρο χρηματοδότησης 30 εκατομμυρίων δολαρίων Series B (συν ένα δάνειο 3 εκατομμυρίων δολαρίων) υπό την ηγεσία της White Star Capital με τη συμμετοχή των Susquehanna International Group, B Capital και άλλων, υπερδιπλασιάζοντας το μεγαλύτερο ποσό της εταιρείας, το οποίο τώρα βρίσκεται στα 51,5 εκατομμύρια δολάρια.

«Η ιδιωτική πίστωση δεν είχε ποτέ μεγαλύτερη ζήτηση», είπε ο Τσου. Δεν έχει άδικο. Σύμφωνα με έναν Preqin

επισκόπηση

των επενδυτών, το ιδιωτικό χρέος θα αυξηθεί στα 2,3 τρισεκατομμύρια δολάρια το 2027, με σχεδόν τα δύο τρίτα των ερωτηθέντων να προσπαθούν να αυξήσουν τις κατανομές στην κατηγορία περιουσιακών στοιχείων.

Η λύση SaaS της Percent εξουσιοδοτεί την προμήθεια, τη διάρθρωση, την κοινοπραξία, την επιτήρηση και την εξυπηρέτηση συναλλαγών ιδιωτικής πίστωσης. Σε υψηλό επίπεδο, το Percent επιτρέπει στους επενδυτές να βρίσκουν και να συγκρίνουν ιδιωτικές πιστωτικές συμφωνίες, οι οποίες υπόσχονται τόσο υψηλές αποδόσεις όσο και ανθεκτικότητα στην ύφεση και τον πληθωρισμό.

«Περάσαμε τα πρώτα τέσσερα χρόνια της ζωής της εταιρείας αναλαμβάνοντας τις δικές μας συμφωνίες, μαθαίνοντας τι χρειάζεται για να λειτουργήσουμε επιτυχώς και να κλιμακωθούμε σε αυτήν την αγορά», εξήγησε ο Chu. «Ξεκινώντας τον Ιανουάριο του 2023, κάναμε τη μετατόπιση από την αναδοχή και γίναμε μια καθαρή λύση λογισμικού παιχνιδιού, επιτρέποντας και στις τρεις πλευρές της αγοράς να συνεργάζονται και να συναλλάσσονται από άκρη σε άκρη».

Η ιδιωτική πίστωση, όπως και τα ιδιωτικά κεφάλαια, αντλεί κεφάλαια από τους επενδυτές. Αλλά αντί να αναλάβουν την ιδιοκτησία μιας εταιρείας, οι ιδιώτες πιστωτές δανείζουν τα χρήματα σε εταιρείες, παρακάμπτοντας τις τράπεζες.

Η ιδιωτική πίστωση έχει αυξηθεί γρήγορα, αγγίζοντας τα 1,4 τρισεκατομμύρια δολάρια υπό διαχείριση περιουσιακών στοιχείων παγκοσμίως στο τέλος του 2022, από περίπου 500 δισεκατομμύρια δολάρια το 2015. Αλλά είναι εγγενώς επικίνδυνο.

Τα περισσότερα ιδιωτικά πιστωτικά κεφάλαια δεν έχουν βιώσει μια παρατεταμένη ύφεση, η οποία συνήθως επιφέρει αιχμές στις χρεοκοπίες. Και δεν εποπτεύονται από τις ρυθμιστικές αρχές των τραπεζών.

Αλλά ο Chu επισημαίνει εταιρείες όπως η Apollo Global Management (πλήρης αποκάλυψη: ο ιδιοκτήτης της μητρικής εταιρείας του TechCrunch), η Ares Management και η Blackstone, που όλες έχουν αναπτύξει μεγάλες ιδιωτικές πιστωτικές πράξεις, ως αποδεικτικά στοιχεία ότι η ιδιωτική πίστωση έχει τα πλεονεκτήματά της. Όσον αφορά το Percent, ο Chu ισχυρίζεται ότι η startup έχει αρκετές δεκάδες πελάτες δανειολήπτες και αναδόχους και χιλιάδες επενδυτές σε διαπιστευμένα λιανικά, οικογενειακά γραφεία και πιστωτικά κεφάλαια.

«Ιστορικά, ήταν πολύ δύσκολο για τους επενδυτές να έχουν πρόσβαση σε ιδιωτική πίστωση, αλλά το Percent άλλαξε το παιχνίδι και η μοναδική του αγορά απλοποιεί την ανακάλυψη επενδύσεων, δίνοντας στους θεσμικούς και διαπιστευμένους επενδυτές πρόσβαση σε μια ευρεία επιλογή επενδύσεων υψηλότερης απόδοσης, μικρής διάρκειας, τιτλοποιημένες », είπε ο Τσου. «Είμαστε στην τυχερή θέση να είμαστε ο πάροχος υποδομής και μπορούμε να επιτύχουμε και να κλιμακωθούμε σε περιβάλλοντα υψηλού ή χαμηλού επιτοκίου, δεν έχει μεγάλη διαφορά για εμάς όσο συνεχίζονται οι συναλλαγές και δεδομένου του πόσο γρήγορα αλλάζει η αγορά, πρωταρχικό Η έκδοση, οι δευτερογενείς πωλήσεις και οι αναχρηματοδοτήσεις συμβαίνουν με ταχύτερους ρυθμούς από ποτέ».